{"id":371480,"date":"2026-04-17T16:05:00","date_gmt":"2026-04-17T20:05:00","guid":{"rendered":"https:\/\/villanews.com.br\/?p=371480"},"modified":"2026-04-17T16:05:00","modified_gmt":"2026-04-17T20:05:00","slug":"teia-financeira-e-uso-de-sistema-chines-dificultam-delacao-de-daniel-vorcaro","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/villanews.com.br\/?p=371480","title":{"rendered":"Teia financeira e uso de sistema chin\u00eas dificultam dela\u00e7\u00e3o de Daniel Vorcaro"},"content":{"rendered":"
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A dela\u00e7\u00e3o premiada de Daniel Vorcaro<\/a>, que ganhou novo impulso ap\u00f3s a pris\u00e3o do ex-presidente do Banco de Bras\u00edlia (BRB)<\/a>, esbarra em um obst\u00e1culo central que pode definir seu alcance: a dificuldade de rastrear e recuperar os recursos sob investiga\u00e7\u00e3o da Pol\u00edcia Federal (PF).<\/p>\n

A defesa sustenta que o ex-controlador do Banco Master pretende firmar uma colabora\u00e7\u00e3o ampla \u2014 com poss\u00edveis men\u00e7\u00f5es a figuras de alto escal\u00e3o, incluindo ministros do Supremo Tribunal Federal (STF), al\u00e9m da possibilidade de devolu\u00e7\u00e3o de at\u00e9 R$ 40 bilh\u00f5es.<\/p>\n

No entanto, esses recursos permanecem dispersos em estruturas financeiras complexas, no Brasil e no exterior, o que dificulta tanto sua localiza\u00e7\u00e3o quanto uma eventual devolu\u00e7\u00e3o.<\/p>\n

Al\u00e9m da rede de fundos atribu\u00edda a Vorcaro, o rastreamento \u00e9 especialmente desafiador porque muitos dos destinos envolvem para\u00edsos fiscais ou jurisdi\u00e7\u00f5es com regras mais fr\u00e1geis de supervis\u00e3o financeira, como China e Emirados \u00c1rabes Unidos.<\/p>\n

No caso chin\u00eas, o desafio ganha uma camada adicional, j\u00e1 que o Master se tornou, em junho de 2025, o primeiro banco brasileiro a aderir ao Cross-Border Interbank Payment System (Cips), um sistema de pagamentos internacionais em yuan estruturado como alternativa \u00e0s redes financeiras tradicionais utilizadas globalmente.<\/p>\n

Segundo fontes ouvidas pela reportagem, o Cips, que se insere na estrat\u00e9gia geopol\u00edtica chinesa de reduzir a depend\u00eancia do sistema financeiro ocidental, opera com menor padroniza\u00e7\u00e3o de supervis\u00e3o e transpar\u00eancia nas transa\u00e7\u00f5es.<\/p>\n

VEJA TAMB\u00c9M:<\/p>\n

Sistema chin\u00eas dificulta rastreamento de recursos<\/h2>\n

Para Washington Fonseca, advogado criminalista e professor do Ibmec em Investiga\u00e7\u00f5es Corporativas, essa diferen\u00e7a tem implica\u00e7\u00f5es pr\u00e1ticas relevantes.<\/p>\n

Em sistemas integrados ao Ocidente, o fluxo financeiro \u00e9 mais facilmente audit\u00e1vel, com atua\u00e7\u00e3o de autoridades de outros pa\u00edses, o que favorece investiga\u00e7\u00f5es sobre lavagem de dinheiro e corrup\u00e7\u00e3o.<\/p>\n

\u201cUma das grandes vantagens do Swift [sistema global de mensagens financeiras usado por bancos para transfer\u00eancias internacionais] \u00e9 que muitas opera\u00e7\u00f5es passam, de alguma forma, pelos Estados Unidos, abrindo espa\u00e7o para investiga\u00e7\u00f5es por \u00f3rg\u00e3os como o Departamento de Justi\u00e7a americano”, diz.<\/p>\n

J\u00e1 em estruturas alternativas, como o modelo chin\u00eas, marcado por maior centraliza\u00e7\u00e3o estatal, a situa\u00e7\u00e3o se inverte, dificultando o rastreamento dos recursos. \u201cNa pr\u00e1tica, rastrear esse dinheiro [na China] pode ser como procurar agulha no palheiro\u201d, afirma.<\/p>\n

Para F\u00e1bio Solto, especialista em direito penal econ\u00f4mico, o uso da alternativa pelo ex-banqueiro \u00e9 revelador. \u201cN\u00e3o tenho d\u00favida de que se buscava um sistema para operar mais nas sombras\u201d, afirma. Isso faz parte, segundo ele, de uma estrat\u00e9gia mais ampla de movimenta\u00e7\u00e3o de recursos.<\/p>\n

\u201cH\u00e1 estruturas paralelas, inclusive em bancos digitais, que permitem movimentar recursos com menos visibilidade e fora do alcance direto do regulador, por meio de uma conta matriz para m\u00faltiplas transa\u00e7\u00f5es.\u201d<\/p>\n

No caso do sistema chin\u00eas, destaca, o rastreamento e repatria\u00e7\u00e3o de ativos tende a depender de um grau mais elevado de coopera\u00e7\u00e3o internacional \u2014 especialmente das autoridades chinesas.<\/p>\n

\u201cO problema \u00e9 a centraliza\u00e7\u00e3o dos dados na China e o acesso limitado a informa\u00e7\u00f5es\u201d, diz. \u201cA China \u00e9 mais fechada e n\u00e3o tem interesse em expor seus clientes.\u201d<\/p>\n

Carlos Henrique, CEO da fintech Sttart Pay, acredita que o desfecho do caso Master tende a depender mais da qualidade dos controles internos da institui\u00e7\u00e3o e da resposta dos reguladores. Nesse sentido, o caso pode funcionar como um teste para o pr\u00f3prio Cips.<\/p>\n

Demora de dela\u00e7\u00e3o de Vorcaro pode levar a desaparecimento de recursos<\/h2>\n

A demora no processo de dela\u00e7\u00e3o contraria os interesses de Vorcaro, que, segundo investigadores, teria estruturado o esquema justamente para dificultar o rastreamento dos recursos e a identifica\u00e7\u00e3o de seus reais benefici\u00e1rios. Agora, com o acordo de colabora\u00e7\u00e3o, ele precisa indicar onde est\u00e1 seu patrim\u00f4nio para permitir o bloqueio dos valores.<\/p>\n

\u201cSe a dela\u00e7\u00e3o de Vorcaro demorar, esses valores podem desaparecer, especialmente se estiverem em nome de terceiros, o que \u00e9 prov\u00e1vel\u201d, diz Solto.<\/p>\n

Al\u00e9m disso, Vorcaro ter\u00e1 de comprovar que n\u00e3o oculta recursos e que est\u00e1 disposto a devolver valores substanciais aos cofres p\u00fablicos em troca de benef\u00edcios, como a redu\u00e7\u00e3o de pena.<\/p>\n

Para Solto, embora a dela\u00e7\u00e3o tenha elementos para ser aceita pela Pol\u00edcia Federal, “a decis\u00e3o ser\u00e1 sempre pol\u00edtica”, j\u00e1 que o detalhamento das opera\u00e7\u00f5es pode levar autoridades ao centro das investiga\u00e7\u00f5es, com potencial para abrir novas frentes de crise.<\/p>\n

\u201cEm regra, o que se v\u00ea \u00e9 que o delator costuma ir at\u00e9 onde precisa, revelando o suficiente para obter o benef\u00edcio”, diz o especialista em direito penal econ\u00f4mico.<\/p>\n

VEJA TAMB\u00c9M:<\/p>\n<\/div>\n

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A dela\u00e7\u00e3o premiada de Daniel Vorcaro, que ganhou novo impulso ap\u00f3s a pris\u00e3o do ex-presidente do Banco de Bras\u00edlia (BRB),…<\/p>\n","protected":false},"author":4,"featured_media":369039,"comment_status":"open","ping_status":"open","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[190],"tags":[],"class_list":["post-371480","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-economia"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/villanews.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/371480","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/villanews.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/villanews.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/villanews.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/users\/4"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/villanews.com.br\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fcomments&post=371480"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/villanews.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/371480\/revisions"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/villanews.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/media\/369039"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/villanews.com.br\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fmedia&parent=371480"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/villanews.com.br\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fcategories&post=371480"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/villanews.com.br\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Ftags&post=371480"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}